Hybrid-ARM (Hypotheken mit variablem Zinssatz)

Im letzten Video haben wir die Grundlagen dessen behandelt, was eine Hypothek mit variablem Zinssatz ist und wie sie sich von einer Hypothek mit festem Zinssatz unterscheidet. Vielleicht habt ihr einen anderen Begriff gehört, der eine Mischung aus beiden zu sein scheint! Und das ist ein Hybrid ,,ARM" oder Hybride Hypothek mit variablem Zinssatz Und ein ,,Hybrid", wenn wir das Wort allgemein verwenden, bedeutet eine Mischung von Dingen. Und das ist genau das, was ein ,Hybrid ARM' ist: Es ist ein ,,Mix" aus fest (es ist ein Mix) von fest & variable und einer Hypothek mit variablem Zinssatz. Was verstehen wir unter einer ,,Mischung aus einer Hypothek mit festem und variablem Zinssatz"? Nun, ihr hört vielleicht so etwas wie eine 5/1, eine 5/1 Hybrid ARM. Was bedeutet das? Nun, das bedeutet, dass sich eine Hypothek in den ersten 5 Jahren wie eine Festhypothek verhält und danach zu einer variablen Hypothek wird. In dem Fall, im Video über Hypotheken mit variablem Zinssatz, haben wir gesehen, dass sich die Hypothek mit variabler Verzinsung jedes Jahr neu einstellt, da der einjährige Zinssatz auf Staatsanleihen als Referenzwert schwankt. Wenn die Zinsen hoch genug steigen, kann es im Vergleich zum festen Zinssatz ungünstig werden. Das war nur für das Szenario, das wir uns angeschaut haben. Nun, beim 5/1 Hybrid ARM ist es so, dass es sich in den ersten 5 Jahren um eine Hypothek mit festem Zinssatz handelt, und danach passt sie sich an, sie passt sich an als 1, 2, 3, 4, 5... In den ersten 5 Jahren handelt es sich um eine Hypothek mit festem Zinssatz. Danach passt sie sich genauso an wie eine Hypothek mit variablem Zinssatz. Wenn es die gleichen Eigenschaften wie der variable Zinssatz hat, was wir im vorherigen Video gesehen haben, dann beginnen wir mit der Anpassung. Das ist also für dieses Jahr. Im darauffolgenden Jahr sind die Zinssätze vielleicht ein wenig gesunken, sodass wir einen Aufschlag gegenüber der Staatskasse (Fiskus) zahlen... Passen wir uns an. Die Frage ist, warum würde jemand das tun wollen? Erstens, warum würde ein Kreditnehmer das tun wollen? Und dann, warum macht es eine Bank? Als wir über Hypotheken mit variablem Zinssatz sprachen, sprachen wir über die Idee des Zinsrisikos/Zinsänderungsrisiko. Bei einer Hypothek mit variablem Zinssatz übernimmt der Kreditnehmer das Zinsrisiko/Zinsänderungsrisiko. Wenn die Zinssätze steigen, muss der Kreditnehmer mehr Zinsen zahlen aber der Kreditgeber ist geschützt. Auf der anderen Seite, wenn die die Zinssätze steigen, muss der Kreditgeber das Risiko tragen, während der Kreditnehmer geschützt ist. Bei einem Hybrid ist es ein Zwischending. Die ersten 5 Jahre ist der Kreditnehmer geschützt. Er weiß, wie hoch seine Rate in diesen 5 Jahren sein wird, und danach passt es sich an. Und das ist auch aus Sicht des Kreditgebers. Die sagen: ,,Wir übernehmen das Zinsänderungsrisiko für die ersten 5 Jahre, aber danach, weil es wirklich schwer vorherzusagen ist, was die Zinsen in 5, 6, 7, 10 oder 15 Jahren machen werden, dann gleitet es und der Kreditnehmer nimmt es an." Es muss nicht sein, dass der Kreditnehmer dieses Risiko zunächst überhaupt tragen muss. Es könnte der Fall sein, dass der Kreditnehmer irgendeine Art von Immobilie kauft, bei der er denkt, dass er die Immobilie entweder verkaufen oder vielleicht refinanzieren wird. Aber vor allem, wenn er denkt, dass er die Immobilie in den nächsten 5 Jahren verkaufen wird, kann dies sehr sinnvoll sein. Vor allem, wenn er einen niedrigeren Zinssatz als bei einem Festzins erhält. Zum Beispiel könnte der Zinssatz, den sie bekommen haben, eher wie ein niedrigerer Zinssatz als der Festzins aussehen, sehr wahrscheinlich für das gleiche Kreditrisiko, es könnte ein niedrigerer Zinssatz gewesen sein. Und nach 5 Jahren ist das ein niedrigerer Zinssatz, weil die Bank weniger Zinsrisiko/ Zinsänderungsrisiko übernimmt, vor allem, wenn wir die 5 Jahre überschreiten. Und dann würde es sich anpassen. Der Anreiz ist also in Ordnung! Wenn ich denke, dass ich dieses Haus verkaufen oder refinanzieren werde, was bedeutet, dass ich einen weiteren Kredit aufnehme, um den Kredit zu tilgen, wenn ich denke, dass ich in der Lage sein werde eines dieser Dinge in den nächsten 5 Jahren zu machen, macht es vielleicht Sinn dies zu tun. Bei einem Hybrid mischen sich also beide Parteien - beide übernehmen unterschiedliche Teile des Zinsrisikos/Zinsänderungsrisikos. Je nach Szenario kann es sinnvoll sein, über so etwas wie einen Hybrid ARM nachzudenken, wenn du dich sehr sicher fühlst, dass du entweder das variable Risiko -das Zinsrisiko/Zinsänderungsrisiko- übernehmen kannst, oder wenn du glaubst, dass diese Immobilie etwas sein wird, das du vielleicht für die nächsten 5 Jahre besitzen wirst oder auf irgendeine Weise refinanzieren kannst, oder vielleicht in der Lage bist, sie abzuzahlen, vielleicht erwartest du eine Erbschaft, und so könntest du die Immobilie oder den Kredit abbezahlen. Du müsstest dich nicht um all diese Angelegenheiten hier kümmern.